5/6 Hibrit Ayarlanabilir Faizli Mortgage (5/6 Hibrit ARM)
5/6 Hibrit Ayarlanabilir Faizli Mortgage (5/6 Hibrit ARM) Nedir?
5/6 hibrit ayarlanabilir oranlı ipotek (5/6 hibrit ARM), ilk beş yıllık sabit faiz oranına sahip ayarlanabilir oranlı bir ipotektir (ARM), ardından faiz oranı her altı ayda bir endekse göre ayarlanmaya başlar. artı tam endeksli faiz oranı olarak bilinen bir marj. Endeks değişkendir, marj ise kredinin ömrü boyunca sabittir.
Temel Çıkarımlar
- 5/6 hibrit ayarlanabilir oranlı ipotek (5/6 hibrit ARM), faiz oranının ilk beş yıl için sabitlendiği ve ardından her altı ayda bir ayarlandığı, ayarlanabilir oranlı bir ipotektir (ARM).
- 5/6 hibrit ARM’ler genellikle altı aylık Londra Bankalararası Teklif Edilen Oran (LIBOR) endeksine bağlıdır.
- 5/6 hibrit ARM ile ilişkili en büyük risk, faiz oranının kredinin ilk beş yılından sonra her altı ayda bir artabileceği faiz oranı riskidir.
5/6 Hibrit ARM Nasıl Çalışır?
5/6 hibrit ARM’lerin dikkate alınması gereken birden fazla özelliğe sahip olduğuna dikkat etmek önemlidir. Bir ARM için alışveriş yaparken, endeks, arm marjı ve faiz oranı sınırı yapısı göz ardı edilmemelidir. Marj, ayarlanabilir oranlı bir ipoteğin tamamen endekslenmiş faiz oranını belirlemek için endekslenmiş bir orana eklenen sabit bir yüzde oranıdır. Teminat kredinin ömrü boyunca sabittir, ancak ipotek belgelerini imzalamadan önce borç verenle sık sık müzakere edilebilir.
Üst yapı, değişken oranlı bir kredi ürününe ilişkin faiz oranı artışlarını ve limitlerini düzenleyen hükümleri ifade eder. Faiz oranı tavan yapısı, faiz oranının ipoteğin ömrü boyunca ne kadar hızlı ve ne ölçüde ayarlanabileceğini belirler.
Mortgage kredisi ayrımcılığı yasa dışıdır. Irk, din, cinsiyet, medeni durum, kamu yardımı kullanımı, ulusal köken, engellilik veya yaşa göre Tüketici Mali Koruma Bürosuna veya ABD Konut ve Kentsel Kalkınma Bakanlığı’na (HUD) bir rapor sunmaktır.
Özel Hususlar
Özellikle, 5/6 hibrit ARM’ler genellikle kısa vadeli faiz oranları için dünyanın en yaygın kullanılan ölçütü olan altı aylık Londra Bankalararası Faiz Oranı (LIBOR) endeksine bağlıdır. Endeksli faizler için diğer popüler endeksler arasında ana faiz oranı ve Sabit Vade Hazine endeksleri bulunmaktadır.
Federal Rezerv tarafından Kasım 2020’de yapılan bir duyuruya göre, bankalar 2021’in sonuna kadar LIBOR kullanarak sözleşme yazmayı bırakmalıdır. LIBOR’dan sorumlu otorite olan Intercontinental Exchange 31 Aralık 2021’den sonra bir hafta ve iki aylık LIBOR yayınlamayı durduracak. LIBOR kullanan tüm sözleşmeler 30 Haziran 2023 yılına kadar tamamlanması gereken
Çoğu endeks, faiz oranı ortamına bağlı olarak farklı davranır. Aylık Hazine Ortalaması Endeksi (MTA Endeksi) gibi yerleşik bir gecikme etkisi olanlar, yükselen faiz ortamında bir aylık LIBOR gibi kısa vadeli faiz endekslerinden daha faydalıdır.
Yükselen bir faiz oranı ortamında, faiz oranı sıfırlama tarihleri arasındaki süre ne kadar uzunsa, borçlu için o kadar faydalı olacaktır. Örneğin, sabit bir beş yıllık süreye sahip olan ve daha sonra yıllık olarak ayarlanan bir 5/1 hibrit ARM, yükselen oran ortamında 5/6 ARM’den daha iyi olacaktır. Düşen bir faiz ortamında bunun tersi doğru olacaktır.
5/6 Hibrit ARM’ün Avantajları ve Dezavantajları
Avantajları
Birçok ayarlanabilir oranlı ipotek, sabit oranlı ipoteklerden daha düşük faiz oranlarıyla başlar. Bu, borçluya bir ARM’nin ilk sabit döneminden sonra faiz oranlarının yönüne bağlı olarak önemli bir tasarruf avantajı sağlayabilir.
Maliyet açısından bakıldığında bir ARM almak daha mantıklı olabilir, özellikle de bir borçlu, ARM’nin sabit oranlı dönem sona ermeden önce evi satmayı planlıyorsa. Tarihsel olarak, insanlar bir evde yedi ila 10 yıl geçirirler, bu nedenle 30 yıllık sabit oranlı bir ipotek, birçok ev alıcısı için en iyi seçenek olmayabilir.
İlk evlerini satın alan yeni evli bir çifti düşünün. En başından, çocuk sahibi olduktan sonra evin çok küçük olacağını biliyorlar ve bu nedenle daha büyük bir ev satın almak istedikleri için daha düşük faiz oranının tüm avantajlarından yararlanacaklarını bilerek 5/6 hibrit bir ARM çıkarıyorlar. Başlangıç oranının düzeltmeye tabi olduğu zamandan önce veya yakın.
Dezavantajları
5/6 hibrit ARM ile ilişkili en büyük risk faiz oranı riskidir. Kredinin ilk beş yılından sonra her altı ayda bir artabilir ve bu da aylık ipotek ödemelerinin maliyetini önemli ölçüde artıracaktır.
Bir borçlu, ilk beş yıllık sürenin ötesinde karşılayabileceği maksimum potansiyel aylık ödemeyi tahmin etmelidir. Veya borçlu, ipoteğin sabit süresi sona erdiğinde evi satmaya veya yeniden finanse etmeye istekli olmalıdır.
Faiz oranı riski, 5/6 ARM’de ömür boyu ve dönem sınırları ile bir dereceye kadar hafifletilir. Ömür boyu sınırlar, bir faiz oranının başlangıç oranının ötesinde artırabileceği maksimum tutarı sınırlarken, dönemsel sınırlar, bir kredinin her düzeltme döneminde faiz oranının ne kadar artabileceğini sınırlar.