Net Faiz Oranı Farkı (NIRD) Tanımı
Net Faiz Oranı Farkı (NIRD) Nedir?
Uluslararası para birimi ( forex ) piyasalarındaki net faiz oranı farkı (NIRD), iki farklı ulusal ekonominin faiz oranlarındaki toplam farktır.
Örneğin, bir tüccar NZD / USD çifti uzunluğundaysa, Yeni Zelanda para birimine sahip olacak ve ABD para birimini ödünç alacaktır. Bu durumda Yeni Zelanda doları faiz kazanan bir Yeni Zelanda bankasına yatırılırken aynı anda bir ABD bankasından aynı kavramsal tutarda kredi çekilebilir. Net faiz oranı farkı, döviz çifti pozisyonunu korurken kazanılan herhangi bir faizdeki ve ödenen herhangi bir faizdeki vergi sonrası, ücret sonrası farktır.
Temel Çıkarımlar
- Net faiz oranı farkı (NIRD), forex piyasasında iki para biriminin faiz oranlarındaki toplam farkı ölçer.
- Net faiz oranı farkı; ücretler, vergiler ve diğer masrafların muhasebeleştirilmesinden sonra döviz çifti pozisyonunu tutarken kazanılan herhangi bir faiz ve ödenen herhangi bir faiz arasındaki farktır.
- NIRD, bir döviz alım satım işleminin değerinin değerlendirilmesinde önemli bir rol oynar.
Açıklanan Net Faiz Oranı Farkı
Genel olarak, bir faiz oranı farkı (IRD), iki benzer faiz getiren varlık arasındaki faiz oranlarındaki zıtlığı ölçer. Forex piyasasındaki tüccarlar, vadeli döviz kurlarını fiyatlandırırken faiz oranı farklarını kullanırlar. Dayanarak faiz oranı parite, bir tüccar iki para birimi arasında gelecekteki döviz kurunun bir beklenti yaratmak ve mevcut piyasa döviz kuru vadeli işlem sözleşmeleri için prim veya indirim, ayarlayabilirsiniz. Net faiz oranı farkı, döviz piyasalarında kullanıma özeldir.
Net faiz oranı farkı, taşıma ticaretinin önemli bir bileşenidir. Bir taşıma ticareti, döviz tüccarlarının faiz oranları arasındaki farktan kar elde etmek amacıyla kullandıkları bir stratejidir ve tüccarlar uzun bir döviz çiftiyse, döviz çiftindeki artıştan kar elde edebilirler. Carry trade net faiz oranı farkından faiz kazanırken, temel döviz çifti spreadindeki bir hareket kolayca düşebilir (tarihsel olarak olduğu gibi) ve kayıplara yol açan taşıma ticaretinin faydalarını ortadan kaldırma riski olabilir.
Döviz taşıma ticareti , döviz piyasasındaki en popüler ticaret stratejilerinden biri olmaya devam ediyor . İlk önce bir taşıma ticareti uygulamanın en iyi yolu, hangi para biriminin yüksek getiri sağladığını ve hangisinin daha düşük bir getiri sunduğunu belirlemektir. En popüler taşıma işlemleri , AUD / JPY ve NZD / JPY gibi döviz çiftlerini satın almayı içerir , çünkü bunlar genellikle çok yüksek faiz oranı spreadlerine sahiptir.
Net Faiz Oranı Farkı ve Carry Trade
NIRD, yatırımcının bir taşıma ticareti kullanarak kar elde etmeyi bekleyebileceği tutardır. Bir yatırımcının 1000 $ borç aldığını ve fonları İngiliz sterlinine çevirerek bir İngiliz tahvili satın almalarını sağladığını varsayalım. Satın alınan tahvil % 7 getiri sağlıyorsa ve eşdeğer ABD tahvili% 3 getiri sağlıyorsa, IRD% 4 veya% 7 eksi% 3’e eşittir. Bu kâr, ancak dolar ve pound arasındaki kur sabit kaldığında sağlanır.
Bu stratejinin içerdiği en önemli risklerden biri, kur dalgalanmalarının belirsizliğidir. Bu örnekte, İngiliz sterlini ABD dolarına göre düşerse, tüccar zarar görebilir. Ek olarak, tüccarlar kar potansiyellerini artırmak için 10’a 1 faktör gibi kaldıraç kullanabilirler . Yatırımcı borçlanmayı 10’a 1 oranında kaldırdıysa,% 40 kar elde edebilirdi. Bununla birlikte, döviz kurlarında ticarete aykırı önemli hareketler varsa, kaldıraç da daha büyük kayıplara neden olabilir.