Rezerv Oranı Tanımı
Rezerv Oranı Nedir?
Rezerv oranı, ticari bankaların ödünç vermek veya yatırım yapmak yerine elinde tutması gereken rezerv edilebilir yükümlülüklerin kısmıdır. Bu, Amerika Birleşik Devletleri’nde Federal Rezerv olan ülkenin merkez bankası tarafından belirlenen bir gerekliliktir. Nakit rezerv oranı olarak da bilinir.
Bir bankanın elinde tutması gereken minimum rezerv miktarı, rezerv şartı olarak adlandırılır ve bazen rezerv oranı ile eşanlamlı olarak kullanılır. Rezerv oranı, Federal Rezerv Kurulu’nun D Yönetmeliği tarafından belirlenir. D Yönetmeliği, işlem hesabı olan tüm emanetçi kurumlar için bir dizi tek tip rezerv şartı yaratır ve bankaların, Merkez Bankası’na düzenli raporlar sunmasını gerektirir.
Temel Çıkarımlar
- Merkez bankası tarafından belirlenen rezerv oranı, toplu müşteri çekimleri durumunda bir ticari bankanın nakit rezerv olarak tutması gereken mevduat yüzdesidir.
- ABD’de Fed, ekonominin para arzını artırmak veya azaltmak için rezerv oranını önemli bir para politikası aracı olarak kullanıyor.
- Fed, bankalara ödünç vermek ve ekonomiyi canlandırmak için daha fazla para vermek için rezerv oranını düşürür ve para arzını azaltması ve enflasyonu kontrol etmesi gerektiğinde rezerv oranını artırır.
Rezerv Oranının Formülü
Basit bir örnek olarak, Federal Rezerv’in rezerv oranını% 11 olarak belirlediğini varsayalım. Bu, bir bankanın 1 milyar dolarlık mevduatı varsa, 110 milyon dolar rezervinin olması gerektiği anlamına gelir (1 milyar x.11 = 110 milyon dolar).
% 0
2020 salgını sırasında, Federal Rezerv rezerv şartını% 0’a düşürdü.
Rezerv Oranı Size Ne Anlatıyor?
Federal Rezerv rezerv oranını temel para politikası araçlarından biri olarak kullanır. Fed, ekonomideki para arzını artırmak için rezerv oranını düşürmeyi seçebilir. Daha düşük bir rezerv oranı şartı, bankalara daha düşük faiz oranlarında borç vermeleri için daha fazla para verir ve bu da borçlanmayı müşteriler için daha cazip hale getirir.
Tersine, Fed, bankaların borç vermesi gereken fon miktarını azaltmak için rezerv oranı şartını artırmaktadır. Fed, ekonomideki para arzını azaltmak ve ekonomiyi yavaşlatarak enflasyonu kontrol etmek için bu mekanizmayı kullanıyor.
Fed ayrıca, panik halindeki mevduat sahiplerinin kitlesel para çekme işlemi yapmak istemesi durumunda bankaların nakitlerinin bitmesini önlemek için ellerinde paralarının olmasını sağlamak için rezerv oranları belirlemektedir. Bir banka rezervini karşılayacak fona sahip değilse, gereksinimi karşılamak için Fed’den fon ödünç alabilir.
Bankalar rezervleri kasalarında nakit olarak veya bir Federal Rezerv Bankasında depozito olarak tutmalıdır.1 Ekim 2008’de Federal Rezerv bankalara bu rezervler için faiz ödemeye başladı ve bu orana zorunlu karşılıklara uygulanan faiz oranı (IORR) deniyor. Ayrıca, rezerv gereksinimlerini aşan bir bankanın Federal Rezerv’e yatırdığı herhangi bir fon için ödenen fazla rezervler için bir faiz oranı (IOER) vardır.
ABD ticari bankalarının, banka tarafından ödünç verilemeyen toplam rezerv yükümlülükleri (mevduatları) karşılığında rezerv tutmaları gerekmektedir. Reservable yükümlülükler net işlem hesaplarını içerir Birey olmayan zaman mevduat ve Europara yükümlülükler.
Rezerv Oran Yönergeleri
Guvernörler Kurulu Federal Rezerv kanunla belirlenen sınırlar dahilinde zorunlu karşılıklarda değişiklikler tek yetki vardır.26 Mart 2020 itibariyle zorunlu karşılık% 0 olarak belirlendi. İşte o zaman yönetim kurulu, küresel COVID-19 salgını nedeniyle rezerv gereksinimini ortadan kaldırdı. Bu, bankaların kendi Rezerv Bankalarında mevduat tutmalarına gerek olmadığı anlamına gelir. Bunun yerine, fonları müşterilerine borç vermek için kullanabilirler.
Fed, salgın öncesinde farklı saklama kurumları için zorunlu karşılıklarını en son Ocak 2019’da güncelledi. Net işlem hesabı 124,2 milyon dolardan fazla olan bankaların net işlem hesaplarının% 10’unu tutmaları gerekiyordu.16,3 milyon ila 124,2 milyon ABD dolarından fazla olan bankaların net işlem hesaplarının% 3’ünü ayırması gerekiyordu.16,3 milyon dolara kadar veya daha az net işlem hesabı olan bankaların rezerv şartına sahip olmaları gerekmiyordu. Amerika Birleşik Devletleri’ndeki bankaların çoğu birinci kategoriye girdi. Fed, kişisel olmayan vadeli mevduatlar ve Eurocurrency yükümlülükleri için% 0 şartı belirledi.
Rezerv Oranı ve Para Çarpanı
Gelen kısmi rezerv bankacılığı, karşılık oranı kadar kredi para bankalar mevduatı üzerinde kredi kullandırmış hale nasıl anlamanın anahtarıdır. Örneğin, bir bankanın 500 milyon dolarlık mevduatı varsa, 50 milyon dolar veya% 10 yedekte tutmalıdır. Daha sonra kalan% 90’ı veya 450 milyon doları ödünç verebilir ve bu da bankacılık sistemine yeni mevduat olarak geri dönecektir. Bankalar daha sonra bu miktarın% 90’ını veya 405 milyon $ ‘ı ödünç verirken 45 milyon $’ ı rezervlerinde tutabilirler. Bu 405 milyon dolar tekrar yatırılacak ve bu böyle devam edecek. Nihayetinde, bu 500 milyon dolarlık mevduat, kredilerde 5 milyar dolara dönüşebilir; burada% 10’luk rezerv şartı, sözde para çarpanını şu şekilde tanımlar :