McFadden Yasası
McFadden Yasası Nedir?
1927 McFadden Yasası, eyaletlere eyalet içinde bulunan banka şubelerini yönetme yetkisi veren bir federal yasama parçasıdır. Bu, eyalet sınırları içinde bulunan ulusal bankaların şubelerini içerir. McFadden Yasası, ulusal bankaların devlet sınırlamaları dahilinde şube açmalarına izin vererek devlet bankalarıyla rekabetetmelerine izin vermeyi amaçlıyordu.
McFadden Yasası, diğer bazı önemli hükümleri de içeriyordu.İçin kiralama Federal Rezerv üyesi bankaların müşterilere sunabileceğihizmetleri genişletmek için çok çeşitli bankacılık yasalarını revize etti.
Temel Çıkarımlar
- 1927 McFadden Yasası, her eyaletin eyalet sınırları içinde bulunan banka şubelerini yönetme yetkisi veren bir ABD federal yasasıdır.
- McFadden Yasası, ulusal bankaların bir eyaletin sınırları dahilinde birden fazla şubeyi işletmesine izin verirken, eyaletler arası bankacılığı veya bankaların eyalet sınırlarının ötesine genişlemesini yasakladı.
- Yasa aynı zamanda Federal Rezerv’in tüzüğünü sürekliliğe genişletti ve Federal Rezerv üyesi olan ticari bankaları yöneten düzenlemeleri azalttı.
- 1994 tarihli Riegle-Neal Yasası, McFadden Yasası’ndaki eyaletler arası bankacılığı yasaklayan hükmü yürürlükten kaldırdı ve böylece ulusal bankaların eyalet sınırlarında şubeler açmasını sağladı.
McFadden Yasasını Anlamak
25 Şubat 1927’de Başkan Calvin Coolidge, McFadden Yasasını imzaladı. Hareket, gökyüzünün hisse senetleri, bankalar ve ekonomi için sınır gibi göründüğü 1920’lerin patlama yıllarının ortasında geldi.1914’te kurulan Federal Rezerv büyük bir başarı elde etti. Bankacılar ve politikacılar, ekonomiyi güçlendirmedeki rolü nedeniyle Fed’e itibar ettiler.
Federal Rezerv’in kurulmasından önce, Birleşik Devletler mali açıdan istikrarsız olarak görülüyordu. Panikler, mevsimsel nakit sıkıntısı ve yüksek banka başarısızlıkları , ABD ekonomisini uluslararası ve yerli yatırımcılar için sermayelerini yatırmak için daha riskli bir yer haline getirdi. Bu güvenilir kredi eksikliği, tarım ve sanayi dahil birçok sektörde büyümeyi durdurdu.
McFadden Yasası, Federal Rezerv’i ve ülkenin bankacılık sistemini etkileyen üç temel sorunu ele alarak 1920’lerin ekonomik başarısını desteklemeye çalıştı.
Federal Rezerv Şartı
İlk sorun, Federal Rezerv’in tüzüğünün uzunluğuydu.1934’te sona erecek olan Federal Rezerv Bölge Bankalarını kuran orijinal tüzük, Kongre’nin bankaları 20 yıl sonra yeniden düzenlemesini gerektirdi. Kongre yeniden sözleşmeyi geçemezse, Federal Rezerv fiilen feshedilecektir.
Böyle bir karar emsalsiz olmazdı. Kongre, First Bank of the United States’in1811’de ve Second Bank of the United States’in 1836’dayeniden düzenlenmesine karşı çıktı. Bu tehdidi Fed’in varlığına riske atmak yerine, McFadden Yasası, Federal Rezerv Bankalarını sonsuza dek yeniden düzenledi.
Ulusal Banka Şubeleri
McFadden Yasasının ele aldığı bir diğer konu da şube bankacılığıydı. O zamanlar, federal hükümet şirket tüzüğü altında faaliyet gösteren ulusal bankaların birden fazla binada faaliyet göstermesi kısıtlanmıştı.Öte yandan, eyalet hükümetleri tarafından verilen şirket sözleşmeleri bu konuda farklılık gösterdi. Bazı eyaletler, bankaların birden fazla yerde veya şubede faaliyet göstermesine izin verdi. McFadden Yasası, bir ulusal bankanın, eyalet hükümetlerinin her eyalette izin verdiği ölçüde birden fazla şube işletmesine izin verdi. Bununla birlikte, yasa eyaletler arası bankacılığı yasaklayarak, bankaların devlet sınırları üzerinden sahiplenilmesini ve işletilmesini yasakladı.
Bankalar Arası Rekabet
McFadden Yasası öncesinde, ticari bankalar Federal Rezerv üyesi değildi Federal Rezerv üyeler ticari bankaların daha sıkı yönetmelikler uyarınca çalıştırılan.Çoğu durumda, üye bankalar daha büyük rezervleri korumak zorunda kaldı ve müşterilerine çok riskli olduğu düşünülen belirli kredi türlerini teklif etmeleri yasaklandı. McFadden Yasası, üye bankalar üzerindeki bu kısıtlamaları gevşeterek üye olmayan ticari bankalarla daha etkin bir şekilde rekabet etmelerini sağladı.
McFadden Yasasının Eleştirisi
McFadden Yasası, Federal Rezerv üye bankalar ve üye olmayan bankalar arasındaki oyun alanını dengelemek için kredilendirildi. Bununla birlikte, gevşek düzenlemeleri 1929’daki çöküşte yankı uyandıracak ve bunu takip eden Büyük Buhran sırasında meydana gelen banka başarısızlıklarına katkıda bulunacaktır.
McFadden Yasası’nın eyaletler arası bankacılığın yasaklanması yasa koyuculardan ve bankacılık yetkililerinden, kısıtlamanın bölgesel bankaları yerel ekonomik gerilemelere karşı korumasız bıraktığını söyleyen eleştiriler aldı. Küçük, bölgesel bankalar, belirli bir bölgeyi veya eyaleti etkileyen ekonomik olaylara dayanacak kadar çeşitlendirilmiş kredi portföyüne sahip değildi. Eyaletler arası bankacılığı onaylayarak, bankalar herhangi bir ekonomik olay karşısında daha az savunmasız olacak ve bu da bir bankanın başarısızlığına yol açabilecek.
1994 yılında, Riegle-Neal Eyaletlerarası Bankacılık ve Şubeleme Etkinliği Yasası, eyaletler arası bankacılığı yasaklayan McFadden Yasası içindeki hükmü yürürlükten kaldırdı.İyi sermayelendirilmiş bankaların, diğer bankalarla birleşerek eyalet sınırlarında sınırlı hizmet banka şubeleri açmasına izin verdi. Bu, Amerika Birleşik Devletleri’nde ülke çapında bankaların yükselmesine neden oldu.