31 Serisi

Published · Updated

31 Serisi nedir?

Seri 31, sahibine yönetilen vadeli işlem fonlarını satma veya bu faaliyetleri denetleme yetkisi veren bir sınav ve menkul kıymetler lisansıdır. Ayrıca, Emtia Ticaret Danışmanları (CTA) tarafından tavsiye edildiği gibi, emtia limited ortaklıklarında, yönetilen hesaplarda veya emtia havuzlarında takip eden komisyonlar almak isteyen bireyleri de onaylar.

Seri 31 Sınavı, Finans Endüstrisi Düzenleme Kurumu (FINRA) tarafından uygulanan bir Ulusal Vadeli İşlemler Birliği (NFA) sınavıdır. Vadeli İşlemler Yönetilen Fonlar Sınavı olarak da bilinen bu sınav, vadeli işlemler sektörüyle ilgili kurallar, düzenlemeler ve sorumluluklar gibi konuları kapsar.

Seri 31 Yapısı

Seri 31 Sınavı, adayların tamamlamak için 60 dakikaya sahip olduğu 45 çoktan seçmeli sorudan oluşur. Geçme puanı% 70’tir. Adayların sınava girebilmek için FINRA’ya kayıtlı olması gerekir. Sınavın maliyeti 85 ABD dolarıdır.

Seri 31 Gereksinimleri

Bir birey, aşağıdaki kriterleri karşılıyorsa Seri 31’i kullanabilir:

  • FINRA’ya üye bir firmada Genel Menkul Kıymetler Temsilcisi olarak FINRA’ya kayıtlıdırlar;
  • FINRA üye firması aynı zamanda bir NFA FCM (vadeli işlem komisyonu tüccarı) veya IB (tanıtıcı komisyoncu) Üye firma veya NFA FCM veya IB üyeliği için başvuran ve AP kaydı için bireye sponsorluk yapıyor; ve
  • Kişi, söz konusu NFA / FINRA sponsor şirketi adına vadeli işlem faaliyetlerini, bir emtia havuzuna katılım için fon, menkul kıymet veya mülk talep etmek, isteğe bağlı hesapların CTA’lar tarafından yönetilmesini talep etmek veya bu aynı sınırlı faaliyetleri gerçekleştiren kişileri denetlemekle sınırlayacaktır.

31 Serisi Özeti

Seri 31, şu ana konu alanlarını kapsar:

  • Genel Piyasa Bilgisi: Bu, marjların, vadeli işlemlerin ve vadeli sözleşmelerin, prens limitlerinin, açık faizin, dengeleme sözleşmelerinin, ‘piyasaya işaretleme’, uzlaştırma, spread ticareti, temel, hedging, getiri eğrisi, taşıma maliyetinin tanımlarını ve önemini içerir. kaldıraç ve fiyat oynaklığı.
  • Genel Yönetmelik: Tahkim iddiaları ve ödülleri, NFA disiplin süreci, NFA Uyum Kuralı 2-9 (çalışanların denetimi), ‘Nitelikli Uygun Katılımcı’ kayıt gereksinimleri, dış piyasalarda ticaret, defterler ve kayıtlar tutulacaktır.
  • CPO / CTA Yönetmelikleri: Müşterilere raporlar, kayıttan muafiyetler, tutulacak kayıtlar, sınırlı ortaklıklar, müşterilerden fon kabulü.
  • CPO / CTA Açıklama Belgeleri: Yönetim ve teşvik ücretleri, performans kayıtları, çıkar çatışmaları, bir CPO ( emtia havuzu operatörü ) veya CTA bir açıklama belgesini ne kadar süreyle kullanabilir, müdürler tarafından satın alınan havuz birimleri, açıklama beyanları, müdürlerin iş geçmişi, NFA kullanımdan önce belgenin incelenmesi ve disiplin cezasının açıklanması.
  • Müşteri Kuralınızı Tanıyın: Müşteri bilgileri gereklidir ve ifşaları riske atar.
  • CPO’lar ve Peşin Ücretler için Gerekli CTA’lar tarafından Açıklama: Ön ücretlerin ve giderlerin açıklanması ve peşin ücretlerin ve organizasyonel giderlerin net performans üzerindeki etkisi.
  • Promosyon Materyali (Uyumluluk Kuralı 2-29): Promosyon materyalinin tanımı, standartlaştırılmış satış sunumları, üçüncü şahıs danışmanlık veya reklam firmasının kullanımı, endüstri yayınlarından makalelerin yeniden basımı, promosyon materyalinin kayıtlarının tutulması, geçmiş performans, varsayımsal ticaret sonuçları, yazılı promosyon materyali için prosedürler ve promosyon materyalinin denetleyici incelemesi.

Daha fazla ayrıntı için, NFA’nın 31 Serisi Çalışma Taslağına bakın.