Orta vadeli

Orta Vadeli Nedir?

Orta vadeli, doğası gereği orta düzeyde olan bir elde tutma dönemi veya yatırım ufkudur. Orta vadeli olarak kabul edilen kesin süre, yatırımcının kişisel tercihlerinin yanı sıra söz konusu varlık sınıfına bağlıdır.

Sabit getirili piyasada 2 ila 10 yıl vadeli tahviller orta vadeli tahvil olarak kabul edilmektedir.

Nadiren bir gecede açık pozisyon tutan bir günlük tüccar, birkaç hafta tutulan bir hisse senedini “orta vadeli” bir pozisyon olarak değerlendirebilir, oysa uzun vadeli bir yatırımcı orta vadeli bir ila üç yıllık bir elde tutma süresi olarak tanımlayabilir. Benzer şekilde, ev sahipleri gayrimenkul söz konusu olduğunda 10 yıldan daha azını orta vadeli bir ufuk olarak görebilir.

Orta vadeli, hem kısa vadeli (genellikle bir veya iki yıldan az kabul edilir) hem de uzun vadeli (10 yıldan uzun) ile karşılaştırılabilir.

Orta Vadeli Anlamak

Bir yatırımın zaman ufkunun veya vadesinin belirlenmesi, genellikle yatırımın doğasından ziyade yatırımın arkasındaki niyet veya hedefe dayanır, örneğin fonların başka amaçlar için ne zaman kullanılacağı veya toplu bir miktar veya bir gelir akışı olup olmadığı gibi. istenen sonuçtur. En yaygın terimler genellikle kısa, orta ve uzun olarak kabul edilir.

Terim belirli bir süreyi ifade etmese de, çoğu iki yılın altındaki herhangi bir şeyin kısa vadeli olduğunu düşünür; orta vadeli olarak iki yıldan on yıla kadar; ve 10 yılı aşan her şeyin uzun vadeli olması. Bu zaman dilimleri esnek kabul edildiğinden, bir kişi için orta vadeli bir yatırım başkaları için uzun vadeli bir yatırım gibi görünebilir ve bunun tersi de geçerlidir.

Risk Toleransı, Beklenen Getiriler ve Vade Uzunlukları

Bir yatırımcının risk toleransı, yatırımın süresinden büyük ölçüde etkilenir ve yatırımın süresi genellikle paranın ne için ve ne zaman kullanılacağına göre belirlenir. Örneğin, önümüzdeki iki yıl içinde bir araba satın almayı düşünüyorsanız, geleneksel tasarruf hesapları veya olgunluğa kadar uygun bir süreye sahip bir CD gibi araçlara muhafazakar bir şekilde yatırım yapmak akıllıca olacaktır. Fonlara yakında ihtiyaç duyulduğundan, yüksek riskli piyasalardaki dalgalanma aslında kişinin hedeflerine ulaşmasını engelleyebilir.

Emeklilik yaşına kadar 20 yıldan fazla emeklilik tasarrufu gibi daha uzun vadeli hedefler, özellikle daha erken yıllarda genellikle daha fazla risk sağlayabilir. Fonlara uzun bir süre ihtiyaç duyulmayacağından, hesap, daha yüksek getiri sağlama umuduyla belirli piyasa dalgalanmalarına dayanabilir. Bir kişi emeklilik yaşına yaklaştıkça, belirlenen zaman ufku uzun vadeden orta vadeye kayabilir ve bu da daha muhafazakar yatırımlara doğru bir geçişe neden olabilir.

Orta vadeli hedefler genellikle risk ve getiri arasında bir denge arar, uzun vadeli yatırımlardan daha muhafazakar, ancak kısa vadeli seçeneklerden daha riske toleranslıdır. Orta vadeli yatırımlar, vadeleri üç ila 10 yıl arasında değişen çeşitli tahvilleri içerebilir. Orta vadeli bir yatırım portföyü, sermayenin korunmasının çok önemli olduğu daha kısa vadeli bir portföye kıyasla, sermayenin bir kısmını gelir fonlarına veya hatta büyüme fonlarına ayırabilir.