Hesabı Sar
Sarma Hesabı Nedir?
Kapatma hesabı, üç ayda bir veya yıllık olarak ücretlendirilen sabit bir ücret karşılığında bir aracı kurum tarafından profesyonel olarak yönetilen bir yatırım portföyüdür. Ücret, yönetim altındaki toplam varlıklara (AUM) bağlıdır. Hesap için tüm idari, komisyon ve yönetim giderlerini kapsayan kapsamlıdır.
Paketleme ücretleri, AUM’nin yaklaşık% 1 ila% 3’ü arasında değişmektedir.
Pek çok yatırımcı için, bir kapatma hesabı, ticaret faaliyeti için komisyon alan bir aracı kurum hesabından zamanla daha ucuzdur. Ancak, hisse senetlerini nadiren satan al-tut yatırımcısı, komisyon bazlı bir ücret yapısıyla daha iyi durumda olabilir.
Sarma Hesabını Anlamak
Kapatma hesabı, yatırımcıyı aşırı alım satımdan koruma avantajına sahiptir; bu, bir komisyoncunun daha fazla komisyon geliri elde etmek için hesaptaki varlıkları aşırı şekilde satın alıp satması durumunda ortaya çıkabilir. Bu, “çalkalama” olarak bilinir.
Bir paket hesabında, komisyoncuya hesaptaki toplam varlıklara göre bir yüzde ücreti ödenir ve böylece yatırılan tutardan mümkün olan en yüksek getiriyi elde etmesi için teşvik edilir.
Temel Çıkarımlar
- Bir kaplama hesabı, yönetim altındaki toplam varlıklara dayalı olarak aracılık hizmetleri için sabit bir ücrettir.
- Aktif yatırımcılar için, bir kapatma hesabı, her işlem için bir komisyon alan bir hesaptan daha ucuz olabilir.
- Bir paket hesabında, komisyoncunun teşviki, işlem ücretleri oluşturmaktan ziyade kazançları en üst düzeye çıkarmaktır.
Hesapları Sarma Vs. Geleneksel Hesaplar
Bir sarma hesabı, bireysel bir yatırımcıya, öncelikle kurumlarla ve yüksek net değerli bireylerle çalışan profesyonel para yöneticilerine erişim sağlar. Yatırım fonu şirketleri ayrıca çok çeşitli yatırım fonlarına erişimi olan kapalı hesaplar sunar.
Bir sarma hesabı minimum 25.000 ila 50.000 ABD Doları arasında bir yatırım gerektirebilir. Takas ücreti olan bir yatırım fonu hesabı genellikle çok daha düşük bir başlangıç yatırım gereksinimine sahiptir.
Uzun vadeli hisse satın alıp elinde tutan yatırımcılar, geleneksel bir ücret yapısı ile daha iyi durumda olabilirler.
Ücretler, pazarlama ve dağıtım maliyetlerinin yanı sıra fonları satan ve müşterilerle çalışan aracılara yapılan ödemeleri de öder. Bu ücret, bir yatırım fonu sarma hesabı yatırımcısı için ek bir ücrettir.
Özel Hususlar
Bir sarma hesabı, bir dereceye kadar uygulamalı yönetim ve tavsiye isteyen yatırımcılar için en iyi sonucu verir. Bir hisse senedi portföyü için bir satın alma ve tutma stratejisi kullanan yatırımcılar, hesabın maruz kaldığı ara sıra işlem ücretlerini ödemekten daha iyi olabilir.
Örneğin, gelir odaklı bir yatırımcı, temettü ödeyen hisse senetleri ve tahvillerden oluşan bir portföye sahip olabilir ve yıllarca herhangi bir değişiklik olursa çok az yapabilir. Yatırımcı daha sonra hisse senetlerini satarsa, önemli sermaye kazancı vergileri ödenebilir çünkü her bir hisse senedinin maliyet esası cari piyasa fiyatının çok altında olabilir.
Yatırımcı, temettü geliri elde etmek için portföyü elinde tutmaktan daha iyi olabilir. Herhangi bir sermaye kazancı vergisi tahakkuk ettirilmez ve ödenecek komisyon veya paket ücreti yoktur.
Bu durumda, varlıkları bir paket hesabına taşımak daha fazla maliyet oluşturacak ve yatırımcının toplam getirisini azaltacaktır.