SEC Formu NT 10-Q
SEC Form NT 10-Q Nedir?
SEC Form NT 10-Q, SEC’in son tarihine kadar veya zamanında 10-Q dosyalama (üç aylık mali sonuçlar için ) sunamayacak şirketler için gerekli olan bir Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC) dosyalamadır. SEC kuralı 12b-25 tarafından zorunlu kılınan Form NT 10-Q, tescil ettirenin bilgilerini ve 10-Q’nun neden geciktiğinin nedeninin açıklamasını gerektirir. Form aynı zamanda şirketlerin son başvuru tarihinden itibaren muafiyet başvurusunda bulunmalarına da olanak tanır.
Temel Çıkarımlar
- SEC Form NT 10-Q, bir firmanın Form 10-Q veya 10-QSB’yi zamanında sunamadığına dair gerekli bir bildirimdir.
- Form 10-Q ise, tüm halka açık şirketler tarafından üç ayda bir SEC’e sunulması gereken, bir şirketin performansının kapsamlı bir raporudur.
- Yatırımcılar ve analistler, bir şirketin geç bildirimlerini, temelde yatan muhasebe sorunları veya zayıf finansal yönetim hakkında kırmızı bayrak olarak not edebilirler.
SEC Form NT 10-Q’yu Anlamak
SEC Form NT 10-Q, bir şirketin ilk üç mali çeyreğinin her birinin bitimini takip eden 45 gün içinde sunulmalıdır. 10-Q zamanında dosyalanamazsa, şirket komisyona bir Form 10-QT sunmalıdır.
NT 10-Q için çok yaygın bir neden, sonuçların dosyalama için zamanında dahil edilmesini engelleyen bir birleşme veya devralmadır. SEC, yardım başvurusunun bir parçası olarak uygun bir açıklama ile “mantıksız çaba ve masraf” sağlar. Geç başvurular, bir şirketin denetçisinin şirketin faaliyetlerini incelemesini henüz tamamlamamış olması, mali sıkıntı içinde olan bir şirketin işareti veya iflastan doğan bir şirketin gerekli olanı tamamlamak için daha fazla zamana ihtiyaç duyması nedeniyle davayı çevreleyen belirsizlik nedeniyle de olabilir. açıklamalar.
Form NT 10-Q Dosyalarının Pazar Etkisi
İster 10-Q ister diğer belgeler, özellikle 10-Ks olsun, geç mali rapor başvurusu, bir şirketin yanı sıra düzenleyicileri, yatırımcıları ve borç verenleri takip eden analistler için tehlike işaretleri olabilir. Sebepler değişiklik gösterse de, gecikmenin nedeni olarak muhasebe sorunlarını veya muhasebe veya denetçi firmalarındaki beklenmedik değişiklikleri (özellikle bunlar muhasebe ilkeleri üzerinde anlaşmazlıklar veya denetçilerin istifalarını içeriyorsa) listeleyen şirketler, genellikle gecikmelerinin çok daha fazla incelenmesiyle karşı karşıya kalırlar.
New York Üniversitesi Stern İşletme Okulu’ndan profesörler Eli Bartovve Berkeley’deki Kaliforniya Üniversitesi’nden Yaniv Konchitchki tarafından yürütülen ve Aralık 2017’de yayınlanan bir araştırma, geç başvurulara sahip şirketlere finansal piyasa tepkilerini inceledi. Yazarlar, “(a) gecikmiş üç aylık başvurular, firma değeri üzerinde geciken yıllık başvurulardan belirgin şekilde farklı etkilere sahiptir, (b) yatırımcılar beklenen başvuru tarihi ile ilgili itibari değer yönetimi iddialarını kabul etmezler, (c) muhasebe sorunları Gecikmenin ciddiyetinin iletilmesinde benzersiz bir rol oynar ve (d) geciken duyurular genellikle devam eden kötü işletme ve hisse senedi fiyatı performansı tarafından takip edilir. ”