Gelir Tablosu ile Bilanço Nasıl Farklılaşır?

Published · Updated

Şirketler, her bir hesap dönemi için ticari faaliyetlerini ve karlılıklarını yansıtan bilanço, gelir tablosu ve nakit akış tablosudur. Nakit akışı tablosu gösterileri bir şirket fon işlemleri ve herhangi genişletme çabalarına nakit yönetir ne kadar iyi. Bu yazımızda bilanço ve gelir tablosu ile aralarındaki farkları inceleyeceğiz.

Bilanço

Yatırımcılar ve alacaklılar, yönetimin bir şirketin kaynaklarını çalışmak için ne kadar iyi kullandığını belirlemek için bilançoyu analiz eder. Bilanço varlıkları, borçları ve öz sermayeyi gösterir. Toplam varlıklar, toplam borçların ve özkaynakların toplamına eşit olmalıdır. Borçlar bölümü, bu varlıkların nasıl finanse edildiğini yansıtır. Öz sermaye, varlıklar ve borçlar arasındaki fark veya şirketin tüm borçlarını geri ödemesi için hissedarlara kalan paradır.

Bilançonun temel alanlarını ve yatırımcılar olarak bize söylediklerini en iyi şekilde analiz etmek için bir örneğe bakacağız.

Örnek: Apple Inc.

Apple’ın ( AAPL ) 2017 mali yılının sonundaki bilançosu aşağıdadır.

Mevcut Varlıklar

En üst bölüm, genellikle bir yıl veya daha kısa sürede kullanılan kısa vadeli varlıklar olan cari varlıkları içerir.

  • Toplam cari varlıklar 128.6 milyar dolardı (maviyle vurgulanmıştır).
  • Nakit kabaca 20,3 milyar dolara ulaştı.
  • Menkul kıymetler  (kısa vadeli yatırımlar) 54 milyar dolara yaklaştı.
  • Alacak hesapları , Apple’a ürün ve hizmetlerini sattığı için borçlu olduğu paradır ve 17,8 milyar dolara ulaşmıştır. Bir alacak, kararlaştırılan şartlara bağlı olarak 30, 60 veya 90 gün içinde muaccel olabilir. Yatırımcılar, satışların arttığını gösterdiği için alacakların zamanla arttığını görmek isterler. Ama alacakların eskimesini istemiyoruz.
  • 4.8 milyar $ ‘lıkstoklar, satılmayı veya sevk edilmeyi bekleyen ürünlerin veya mamul malların yapımında kullanılan hammaddeler veya malzemeler olabilir.

Uzun Vadeli Varlıklar

Bilançoda sonraki sırada uzun vadeli varlıklar var.

  • Uzun vadeli yatırımların toplamı 194,7 milyar doları buldu.
  • Mülk, tesis ve ekipman (KKD), bir yıl içinde tüketilmedikleri ve uzun vadede gelir ürettikleri için sabit varlıklar olarak adlandırılır . Apple, PPE’de 33,7 milyar dolar kaydetti.
  •  Ticari markalar ve fikri sermayeyi içeren diğer varlıklar ve maddi olmayan varlıklar, varlık bölümünü tamamlar.
  • Apple’ın 2017 mali yılının sonundatoplam varlıklar 375,3 milyar dolardı.

Mevcut Borçlar

Cari borçlar, bir yıl içinde vadesi gelen kısa vadeli borçlardır.

  • Cari borçlar  100,8 milyar $ olarak gerçekleşti (mor ile vurgulanmıştır).
  • Ödenecek hesaplar , Apple’ın tedarikçilere olan ve 49 milyar dolara ulaşan kısa vadeli borçlarıdır.
  • Tahakkuk eden giderler, henüz ödenmemiş, ancak ödenme olasılığı yüksek olan giderlerdir. Apple, tahakkuk eden giderlerde 25,7 milyar dolar kaydetti.

Uzun vadeli yükümlülükler

Apple’ın tüm uzun vadeli yükümlülükleri bölünmez, ancak genellikle şunları içerir:

Ortak sermaye

  • Birikmiş kazanç , temettü olarak ödenmeyen, ancak işletmeye yeniden yatırım yapmak veya borcu kapatmak için tutulanparadır . Apple, birikmiş kar olarak 98,3 milyar dolar kaydetti.
  • Özsermaye, toplam varlıklar eksi toplam yükümlülükler toplamıdır ve bir şirketin mali sağlığının hesaplanmasında yardımcı olur .Öz sermaye, Apple için 134 milyar dolar olan bir şirketin net değerini veya net değerini temsil eder. Bu, şirketin tasfiye durumunda tüm yükümlülüklerini ödeyeceğini varsayarak hissedarlar için kalan paradır.

Gelir Tablosu

Gelir tablosu genellikle kar ve zarar tablosu olarak adlandırılan, gösterileri tipik bir mali çeyrekte veya mali yıl olan bir süre içinde gelirler, maliyetler ve giderler. Gelir tablosu, yatırımcılara bir şirketin kar veya zarar oluşturup oluşturmadığını söyler. Ayrıca, gelir tablosu, gelirler, satışlar ve giderler hakkında değerli bilgiler sağlar.

JC Penney Şirketi

Aşağıda, 3 Şubat 2018’de sona eren mali yılına ait JC Penny ( JCP ) gelir tablosu bulunmaktadır. En üstteki bölüm, dönem için toplam geliri veya satışları içerir.

  • Net satışlar (yani gelir ) 12,5 milyar dolara ulaştı. Satışlar ve gelirler, gelir tablosunun en üstündeki konumları nedeniyle üst satır olarak da adlandırılır.
  • Satılan Malların Maliyeti 8.17 milyar dolardı. Bu, dönemler boyunca mal ve hizmet üretmenin maliyetini temsil eder. SMM doğrudan maliyetlerdir ve yalnızca üretim süreciyle ilgili masraflardır.
  • Satış, genel ve idari maliyetler, üretime doğrudan dahil olmayan diğer harcamalardır. JC Penney için SG&A 3,4 milyar dolardı.
  • Toplam maliyet veya giderler 12,39 milyar dolardı.
  • Toplam giderlerin toplam gelirden çıkarılmasının ardından işletme geliri 116 milyon dolar oldu.
  • 325 milyon dolarlık net faiz gideri, borç servisinin maliyetini temsil eder ve JC Penney’i yıl için kırmızıya koyar.
  • Yılın net geliri 116 milyon dolarlık bir kayıptı. Net gelir aynı zamanda net kar veya alt satır olarak da adlandırılır,çünkü bu son sayıdır ve gelir tablosunun altında yer alır.

JC Penney, finansal tablonun tamamına bakmanın önemine harika bir örnek. 12,5 milyar dolarlık gelir etkileyici görünse de, borç ödeme maliyetleri şirketin yıl boyunca zarar ettiği anlamına geliyordu. Herhangi bir şirketin finansallarını incelemenin, birden çok dönem boyunca ve aynı sektördeki diğer şirketlerle karşılaştırırken en iyi sonucu verdiğini belirtmek gerekir.

Alt çizgi

Bilanço, bir şirketin sahip olduğu (varlıkları) ve borcu (borçları) ile uzun vadeli yatırımları gösterir. Yatırımcılar, yönetimin gelir tablosuna aktarılan gelir elde etmek için borç ve varlıkları kullanmadaki etkinliğinin göstergeleri için bilançoyu inceler.

Gelir tablosu, bir şirketin mali durumunu ve bir şirketin karlı olup olmadığını gösterir. Hem gelirler hem de giderler yakından takip edilmektedir. Maliyetleri kontrol altında tutarken geliri artırmak yönetim için çok önemlidir. Örneğin, gelir artıyor olabilir, ancak giderler gelirden daha hızlı artarsa, şirket sonunda bir zarara uğrayabilir. Yatırımcılar ve analistler, yönetimin performansını ölçmek için gelir tablosunun işletme bölümünü yakından izlerler.

Bununla birlikte, hem bilanço hem de gelir tablosu birlikte bir şirketin mevcut sağlığı ve gelecekteki beklentileri hakkında daha eksiksiz bir resim sunduğu için yatırımcılar ve analistler bilançoyu da yakından inceler.