Faiz Tavanı
Faiz Tavanı Nedir?
Bir faiz oranı tavanı, belirli bir işlemde izin verilen maksimum faiz oranıdır. Faiz oranı tabanının tam tersidir.
Finansal işlemler, genellikle sözleşme hükümlerinin bir parçası olarak bir faiz oranı tavanı içerir. Örneğin, genellikle ayarlanabilir oranlı ipotek sözleşmelerinde (ARM’ler) kullanılırlar.
Temel Çıkarımlar
- Bir faiz oranı tavanı, söz konusu işlem için izin verilen maksimum faiz oranını belirleyen sözleşmeye dayalı bir hükümdür.
- Genellikle, ARM’ler gibi değişken oranlı kredilerde kullanılırlar.
- Sınırlı artış karşılıkları gibi benzer tedbirlerle birlikte, faiz tavanı borçluları faiz riskine karşı korumak için tasarlanmıştır. Bununla birlikte, borçluların kredilerini temerrüde düşürme riskini azaltarak borç verenlere de fayda sağlayabilirler.
Faiz Tavanı’nı Anlamak
Faiz oranı “tavanı” olarak da bilinen bir faiz oranı tavanı, bir borç verenin bir krediyi müzakere ederken bir borçludan talep edebileceği maksimum faiz oranıdır. Faiz oranı tavanları, geleneksel olarak borçluları yağmacı kredi uygulamalarına karşı korumaya hizmet ettikleri binlerce yıldır ticaretin bir parçası olmuştur.
Ancak son zamanlarda, faiz oranı tavanları genellikle faiz oranı riskine karşı koruma sağlamak için kullanılmaktadır. Yani, borçluları belirli bir sözleşmenin süresi boyunca faiz oranlarının önemli ölçüde artması riskine karşı korumak.
Tefecilik yasalarının eski kökenleri vardır ve her büyük dini gelenekte var olmuştur; ABD tefecilik yasaları İngiliz modeline dayanıyordu ve kötüye kullanım amaçlı borç verme uygulamalarını kısıtlamak için tasarlandı.
Değişken faizli krediler, bir maksimum faiz oranı seviyesi belirlemenin yanı sıra, faiz oranlarının bu maksimum seviyeye ne kadar hızlı yükselebileceğine ilişkin koşulları da içerebilir. Çoğu zaman, bu sözde ” sınırlı artış ” hükümleri, kabaca bugün% 2 civarında seyreden enflasyon oranında belirlenecek.
Genel olarak, faiz oranı tavanları ve sınırlı artış karşılıkları, genel olarak faiz oranları yükseldiğinde borçlular için özellikle yararlıdır. Sonuçta, bir kredi vadesine ulaşmadan önce bir maksimum faiz oranına ulaşılırsa, borçlunun uzun bir süre için piyasa faiz oranlarının altında ödeme yapabilmesi mümkündür. Bu, banka için bir fırsat maliyeti yaratır, çünkü faiz oranı tavanı için değilse, paralarını yeni bir borçluya daha yeni ve daha yüksek faiz oranından ödünç verebilirler.
Amerika Birleşik Devletleri’nde ve dünyadaki diğer bazı ülkelerde, faiz oranı tavanlarına ilişkin çeşitli yasa ve yönetmelikler mevcuttur. Yaygın bir örnek, kanunun izin verdiği maksimum faiz oranlarını özetleyen tefecilik kanunlarıdır. Tipik olarak, bu oranlar% 35 civarındadır, ancak maaş günü kredilerinde uzmanlaşmış olanlar gibi bazı kredi verenler için istisnalar mevcuttur.
Faiz Tavanı Gerçek Dünyadan Örnek
Göstermek için, bir ARM durumunu düşünün. Bir borçlu, ipoteğin müzakere edildiği sırada geçerli olan faiz oranlarında bir ARM hizmeti verme konusunda oldukça yetenekli olabilir. Bununla birlikte, faiz oranları ipotek süresi boyunca süresiz olarak artmaya devam ederse, çoğu borçlu sonunda krediye hizmet edemez hale gelecektir. Buna karşı korunmak için, ARM sözleşmeleri genellikle kredide kullanılan faiz oranının ipotek süresi boyunca belirli bir seviyenin üzerine çıkmamasını sağlayan faiz oranı tavanlarını içerir.
Birçok yönden, bu hüküm her iki taraf için de bir avantajdır: Borçlunun faiz oranı riskini azaltmanın yanı sıra, aynı zamanda borçlunun kredisini temerrüt etme riskini de azaltarak borç verenin riskini azaltır.