Varsayılan
Varsayılan Nedir?
Temerrüt, bir kredi veya menkul kıymete ilişkin faiz veya anapara dahil bir borcun geri ödenmemesidir. Bir borçlu zamanında ödeme yapamadığında, ödemeleri kaçırdığında veya ödeme yapmaktan kaçındığında veya durduğunda bir temerrüt meydana gelebilir. Bireyler, işletmeler ve hatta ülkeler, borç yükümlülüklerini yerine getiremezlerse temerrüde düşebilirler. Temerrüt riskleri genellikle alacaklılar tarafından önceden hesaplanır.
Temel Çıkarımlar
- Temerrüt, borçlunun zamanında ödeme yapamaması, ödemeleri kaçırması veya borçlu olunan faiz veya anapara üzerinden ödeme yapmaktan kaçması veya durması durumunda ortaya çıkar.
- Temerrütler, bir ev tarafından teminat altına alınmış bir ipotek kredisi veya kredi kartları veya bir öğrenci kredisi gibi teminatsız borçlar gibi teminatlı borçlarda meydana gelebilir.
- Temerrütlerin, kredi puanlarının düşürülmesi, gelecekte kredi alma şansının azaltılması ve mevcut borçların yanı sıra yeni yükümlülüklerin faiz oranlarının yükseltilmesi gibi sonuçları olabilir.
Temerrüt Açıklaması
Birev tarafından teminat altına alınan bir ipotek kredisi veya bir şirketin varlıkları ile teminat altına alınan bir işletme kredisi gibi teminatlı borç üzerinde temerrüt oluşabilir. Zamanında ipotek ödemeleri yapmazsanız, kredi temerrüde düşebilir. Benzer şekilde, bir işletme tahvil ihraç ederse – esasen yatırımcılardan borç alırsa – ve tahvil sahiplerine kupon ödemesi yapamazsa, işletme tahvillerinde temerrüde düşer.
Temerrütler, kredi kartı borcu gibi teminatsız borçlarda da ortaya çıkabilir. Temerrüt, borçlunun kredisi ve gelecekte borçlanma yeteneği üzerinde olumsuz etkilere sahiptir.
Teminatlı Borç ve Teminatsız Borçta Temerrüt
Bir birey, bir işletme veya bir ülke bir borç yükümlülüğünde temerrüde düştüğünde, borç veren veya yatırımcı kendilerinden kaynaklanan fonları geri almak için bir miktar rücu hakkına sahiptir. Ancak bu başvuru, borcun teminatlı veya teminatsız olmasına göre değişir.
Teminatlı borç
Bir borçlu bir ipotek için temerrüde düşerse, banka ipoteği güvence altına alan evi geri alabilir. Ayrıca, bir borçlu bir otomobil kredisinde temerrüde düşerse, borç veren otomobili geri alabilir. Bunlar teminatlı kredi örnekleridir. Teminatlı bir krediyle, borç verenin krediyi karşılamak için varlık üzerinde yasal hak talebi vardır.
Temerrüde düşen veya temerrüde yakın olanşirketler, borç yükümlülüklerindetamamen temerrüde düşmekten kaçınmakiçin genellikle iflas koruması için başvururlar. Bununla birlikte, bir işletme iflas ederse, borcun orijinal tutarları nadiren tam olarak geri ödendiğinden, tüm kredilerini ve tahvillerini etkin bir şekilde temerrüde düşürür. Binalar, envanter veya araçlar gibi şirketin varlıkları tarafından teminat altına alınan kredileri olan alacaklılar, geri ödeme yerine bu varlıkları geri alabilir. Kalan fon varsa, şirketin tahvil sahipleri bunlardan pay alır ve sıradaki hissedarlar. Kurumsal iflaslar sırasında, bazen borçlular ve borç verenler arasında borcun sadece bir kısmının geri ödendiği bir uzlaşmaya varılabilir.
Teminatsız borç
Tıbbi faturalar ve kredi kartı borçları gibi teminatsız borçlarda da bir temerrüt meydana gelebilir. Teminatsız borçla, borcu teminat altına alan hiçbir varlık yoktur, ancak borç verenin temerrüt durumunda hala yasal başvurusu vardır. Kredi kartı şirketleri, bir hesabın temerrüde düşmesi için genellikle birkaç ay bekler. Bununla birlikte, altı ay veya daha uzun bir süre sonra hiçbir ödeme yapılmazsa, hesap borçlandırılır, yani borç veren hesaptan zarar alır. Banka muhtemelen tahsil edilen hesabı bir tahsilat acentesine satacak ve borçlunun acenteye geri ödemesi gerekecektir.
Temerrüt teminatsız borç içerdiğinde, tahsilat dairesine herhangi bir ödeme yapılmazsa, borçlunun varlıklarına ilişkin bir haciz veya hüküm şeklinde bir yasal işlem başlatılabilir. Bir yargı haciz iktidar bir mahkeme alacaklılara onların sözleşme yükümlülüklerini yerine getirmedikleri takdirde birinin mülkünde ele geçirmek hakkını verir olduğunu.
Öğrenci Kredisini Temerrüt Etmek
Öğrenci kredileri başka bir teminatsız borç türüdür. Kredinizi ödemezseniz, CNN Money tarafından bildirildiği üzere 2016’da bir Teksaslı adamın yaptığı gibi, muhtemelen ön kapınızda silahlı bir ABD Polis Teşkilatı ekibi bulamazsınız. Ama yine de bu borcu görmezden gelmek çok kötü bir fikir.
Çoğu bakımdan, bir öğrenci kredisini ödememek, bir kredi kartını ödememekle aynı sonuçlara sahiptir. Bununla birlikte, önemli bir açıdan, çok daha kötü olabilir. Federal hükümet öğrenci kredilerinin çoğunu garanti ediyor ve borç tahsildarları, Federallerin kullandığı yetkilere sahip olmayı hayal ediyor. Muhtemelen kapınızda silahlı polisler kadar kötü olmayacak, ama çok rahatsız edici olabilir.
İlk önce ‘suçlusunuz’
Sizin kredi ödeme 90 gün geçmiş olduğunda, resmen suçlu. Bu gerçek, üç büyük kredi bürosuna da bildiriliyor. Kredi notunuz vurulacak. Bu, herhangi bir yeni kredi başvurusunun reddedilebileceği veya yalnızca riskli borçlulara sunulan daha yüksek faiz oranlarında verilebileceği anlamına gelir.
Kötü bir kredi notu kredibilitesi olmadığını düşündükleri müşterilerden teminat talep edebilir. Muhtemel bir ev sahibi de apartman başvurunuzu reddedebilir.
Sonra, ‘varsayılan durumdasınız’
Ödemeniz 270 gün geciktiğinde, resmi olarak temerrüde düşer. Borçlu olduğunuz finans kurumu, sorunu bir tahsilat dairesine yönlendirecektir. Ajans, Adil Borç Tahsilat Uygulamaları Yasası (FDCPA) tarafından yasaklanan eylemler dışında, ödemenizi sağlamak için elinden geleni yapacaktır. Borç tahsildarları ayrıca, parayı tahsil etme maliyetini karşılamak için ücretler üzerinde çalışabilirler.
Federal hükümetin işin içine girmesi yıllar alabilir, ancak bunu yaptığında, yetkileri kayda değerdir. Alabileceğiniz herhangi bir vergi iadesini alabilir ve ödenmemiş borcunuza uygulayabilir. Ayrıcamaaş çekinizi süsleyebilir, yani işvereninizle iletişime geçecek ve maaşınızın bir kısmının kredinin geri ödenmesi için doğrudan gönderilmesini ayarlayacağı anlamına gelir.
Varsayılana alternatifler
İyi bir ilk adım, ödemelerinizi devam ettirmede sorun yaşayabileceğinizi anladığınız anda borç vereninizle iletişime geçmektir. Borç veren sizinle daha ulaşılabilir bir geri ödeme planı üzerinde çalışabilir veya sizi federal programlardan birine yönlendirebilir.Öğrenci kredileri temerrüde düşmüş kişiler için hiçbir programın mevcut olmadığını unutmamak önemlidir.
Bankaların ve hükümetin parayı geri ödemek konusunda sizin kadar endişeli olduğundan emin olabilirsiniz. İleride olası bir sorun görür görmez onları uyardığınızdan emin olun. Sorunu görmezden gelmek, sadece daha da kötüleştirecektir.
Federal öğrenci kredileriniz zaten varsayılan durumdaysa, federal öğrenci kredisi rehabilitasyon programına girebilir veya kredi konsolidasyonunu kullanabilirsiniz.
Egemen Temerrüt
Devlet temerrüdü veya ulusal temerrüt, bir ülke borçlarını ödeyemediğinde ortaya çıkar. Devlet tahvilleri, projeleri veya günlük operasyonları finanse etmek için para toplamak amacıyla hükümetler tarafından çıkarılır. Devlet tahvilleri, hükümet tarafından desteklendiği için genellikle düşük riskli yatırımlar olarak kabul edilir. Ancak, bir hükümet tarafından ihraç edilen borç, ancak hükümetin finansmanı ve onu destekleme gücü kadar güvenlidir.
Bir ülke devlet borcunu veya tahvillerini temerrüde kaybına uğrayabilir. Ülkeler için temerrüt, gıda, polis veya ordu gibi temel ihtiyaçlar için gereken fonları bulamamak anlamına gelebilir.
Egemen temerrüt, diğer temerrüt türleri gibi, çeşitli nedenlerle ortaya çıkabilir.Örneğin, 2015 yılındaYunanistan, hükümetin aşırı harcamaları ve küresel ekonomik büyümedeki yavaşlama nedeniyle Uluslararası Para Fonu’na (IMF) 1,73 milyar dolarlık bir ödemeyapmadı ve Avrupa Birliği üzerinden şok dalgaları yolladı.
Bir Vadeli İşlem Sözleşmesinde Temerrüt Etme
Bir vadeli işlem sözleşmesinin temerrüdü,taraflardan birinin sözleşmede belirtilen yükümlülükleri yerine getirmemesi durumunda gerçekleşir. Burada temerrüt, genellikle sözleşmenin gerekli tarihe kadar kapatılmamasını içerir. Bir vadeli işlem sözleşmesi, belirli bir emtia veya varlıkla ilgili bir işlem için yasal bir sözleşmedir. Sözleşmenin taraflarından biri belirli bir tarih ve fiyattan satın almayı kabul ederken, diğer taraf sözleşmede belirtilen kilometre taşlarına göre satmayı kabul eder.
Bir Kredide Temerrüde Düştüğünüzde Ne Olur?
Bir borçlu bir kredide temerrüde düştüğünde, sonuçlar şunları içerebilir:
- Bir borçlunun kredi raporuna ilişkin olumsuz yorumlar ve kredi puanının düşürülmesi, bu sayısal bir değer veya borçlunun kredi itibarının ölçüsüdür.
- Gelecekte daha az kredi alma şansı
- Mevcut borcun yanı sıra herhangi bir yeni borç için daha yüksek faiz oranları
- Ücretlerin ve diğer cezaların haczedilmesi. Garnitür, üçüncü bir tarafa ödemeleri doğrudan bir borçlunun maaşından veya banka hesabından kesmesi talimatını veren yasal bir süreci ifade eder.
Experian kredi bürosu’na göre, bir varsayılan kredi raporlarınızda kalacak ve yedi yıl boyunca kredi puanlarınıza dahil edilecek.
Tahvil Temerrütlerinin Sonuçları
Tahvil ihraç edenler tahvillerde temerrüde düştüğünde veya diğer zayıf kredi yönetimi belirtileri gösterdiğinde, derecelendirme kuruluşları kredi notlarını düşürür. Tahvil kredi derecelendirme kuruluşları, yatırımcılara tahvillere yatırım yapmanın içerdiği risklere genel bir bakış sağlamak için şirket ve devlet tahvillerinin kredi itibarını ölçer.
Bir şirketin kredi notu ve nihayetinde tahvilin kredi notu, yatırımcıların alacağı faiz oranını etkiler. Daha düşük bir not, bir şirketin yeni tahviller çıkarmasını ve iş operasyonlarını finanse etmek için gereken parayı yükseltmesini de engelleyebilir.
Kredi derecelendirme kuruluşları genellikle derecelendirmeleri belirtmek için mektup notları verir. Standard & Poor’s’un (S & P), örneğin, BB altında bir derecelendirme spekülatif dereceli veya kabul edilir ile AAA (mükemmel) C ve D A borçlanma aracının arasında değişen bir kredi derecelendirme ölçeği vardır çürük tahvil o demektir, kredilerde temerrüde düşme olasılığı daha yüksektir.
Bir Temerrüde Gerçek Dünya Örneği
Porto Riko, 58 milyon dolarlık tahvil ödemesi için yalnızca 628.000 dolar ödediği 2015 yılında temerrüde düştü. Maria Kasırgası 2017’nin sonlarında adayı vurduktan sonra, ülkenin 100 milyar doları aşanborcu giderek artan bir endişe haline geldi.
2019’da Porto Riko, ABD tarihindeki en büyük iflasla borcunu 129 milyar dolardan kabaca 86 milyar dolara düşürmeyi planladığını açıkladı. Hareket, Kongre tarafından kabul edilen ve esasen bir ABD bölgesinin iflas mahkemesinde koruma talep etmesine izin veren Promesa adlı bir 2016 yasasıyla mümkün oldu.