CFA ve Seri 7: Fark Nedir?

CFA ve Seri 7: Genel Bakış

Kısacası, Seri 7 lisansı, Chartered Financial Analyst (CFA) sertifikasından çok daha kolaydır. Seri 7, CFA sınavlarına kıyasla hazırlanmak için yalnızca çok az zaman alır. Seri 7’deki malzeme neredeyse zor veya kapsamlı değil. Seri 7, iki nispeten kısa testi geçtikten sonra elde edilebilirken, CFA üç uzun test gerektirir.

CFA ve Series 7 atamaları genellikle sizi finans endüstrisindeki farklı kariyer yollarına götürecektir. Genel olarak, 7. Seri, hisse senetleri, tahviller, yatırım fonları, opsiyonlar, doğrudan katılım programları ve değişken sözleşmeler dahil olmak üzere menkul kıymet ürünlerinin satın alınması ve satılması için gereklidir. CFA bir finans sektörü pozisyon için herhangi bir düzenleyici kurumun istediği edilmez. CFA, yatırım profesyonellerinin güvenilirliğini artıran ve aynı zamanda kariyer ilerleme beklentilerini geliştiren bir yüksek lisans derecesi ile karşılaştırılabilir bir sertifikadır.

CFA

CFA Institute  onun titiz gereksinimlerini geçebilir insanlara CFA tüzüğünü verir. İnsanlar bazen CFA çalışma programını, yatırımlar alanında çok daha uzmanlaşmış olması dışında bir işletme yönetimi yüksek lisansı (MBA) elde etmekle karşılaştırırlar .

Bir CFA elde etmek için, bir bireyin CFA Enstitüsü tarafından belirtilen tüm gereksinimleri karşılaması gerekir, bunlara aşağıdakiler dahildir:

• Üç seviyedeki CFA sınavlarını da geçin
• Bir lisans derecesi edinin veya dört yıllık kabul edilebilir profesyonel iş deneyimi gösterin
• Yerel bir bölümle üyelik gerektiren CFA Enstitüsü’ne üye olun

CFA programı müfredatının bir dökümü CFA Enstitüsü web sitesinde bulunabilir.

CFA sahipleri, programın en zorlu yönünün eğitim gerekliliğini yerine getirmek olduğunu düşünüyor. Adaylar, aşamalı zorluk derecesine sahip üç sınavı geçmelidir. CFA Enstitüsü, her test için en az 250 saatlik çalışma süresi önerir. Seviye I sınavını Haziran ve Aralık aylarında yılda iki kez sunar. Seviye II ve III sınavlarını her yıl yalnızca bir kez Haziran ayında sunar. Etkili olarak, adaylar sınav tarihleri ​​nedeniyle yılda yalnızca bir sınavı geçebilirler. Bir adayın sınavlara kaç kez tekrar girebileceği konusunda herhangi bir sınırlama yoktur. Seviye I adayları potansiyel olarak Haziran ve Aralık aylarında sınava girebilirler. Seviye II ve III adayları, yalnızca Haziran ayında mevcut olduklarından, sınavlara tekrar girmek için bütün bir yıl beklemelidir. Kayıt ücreti ve 650 $ ile 1.380 $ arasında değişen sınav ücretleri dahil olmak üzere ücret alınır.

CFA programının düşük geçme oranı sınavların zorluğunu gösterir. On yıllık ortalama istatistikler, kayıt yaptıranların% 44’ünün programı tamamladığını göstermektedir. Bireysel testlere gelince,% 41’i Seviye I’i,% 44’ü Seviye II’yi ve% 52’si Seviye III’ü geçer.

Bir CFA, finans endüstrisindeki en özel yatırım analizi sertifikalarından biri olarak kabul edilir. Bir CFA, bir bireyin kariyer gelişimine, özellikle aşağıdaki alanlarda önemli ölçüde yardımcı olabilir:

• Yatırım Yönetimi
• Portföy analizi
• Alıcı tarafı ticaret
• Satış tarafı araştırma analizi
• Yatırım bankacılığı
• Akademi
• Ekonomi
• Mali danışmanlık

7 Serisi

Series 7 ile CFA arasındaki temel fark, birinin lisans, diğerinin ise sertifika olmasıdır. Hisse senetleri, tahviller, yatırım fonları, opsiyonlar, doğrudan katılım programları ve değişken sözleşmeler dahil olmak üzere, işi menkul kıymetlerin talep edilmesi, satın alınması veya satılmasını içeren kişiler için Seri 7 lisansı gereklidir . Ekim 2018 itibarıyla, Series 7 sınavını geçmek yeni FINRA lisans sahipleri için tek şart değildir. Yeni lisanslama adaylarının ayrıca Securities Industry Essentials (SIE) sınavını da geçmeleri gerekir.

SIE 75 soruluk, çoktan seçmeli bir sınavdır. Adayların sınava girmek için bir saat 45 dakikaları vardır. 70 geçme puanı gereklidir. SIE sınavı FINRA tarafından FINRA lisans sahiplerinin temel menkul kıymetler endüstrisi bilgilerini tam olarak anladıklarını kanıtlamak için tasarlanmıştır.

Series 7 sınavı FINRA tarafından yönetilmektedir. Seri 7 lisanslı bir temsilcinin dört ana iş işlevini kapsayan 125 sorusu vardır. Test 225 dakikada tamamlanmalıdır.

Dört ana iş işlevi şunları içerir:

• Fonksiyon 1: Müşteriler ve potansiyel müşteriler aracılığıyla komisyoncu-bayi için iş arar
• İşlev 2: Müşterilerin mali profilini ve yatırım hedeflerini elde edip değerlendirdikten sonra hesap açar
• İşlev 3: Müşterilere yatırımlar hakkında bilgi sağlar, uygun tavsiyelerde bulunur, varlıkları aktarır ve uygun kayıtları tutar
• İşlev 4: Müşterilerin satın alma ve satış talimatlarını ve sözleşmelerini alır ve doğrular; işlemleri işler, tamamlar ve onaylar

Seri 7 sınavlarına hazırlık kurslarının çoğu, canlı uygulama sınavları ve en az 1.000 uygulama sorusu dahil olmak üzere 80 ila 100 saatlik çalışma süresi önerir. Örnek olay incelemelerini, finans ve yatırım teorilerini ve niceliksel matematiği kapsayan CFA sınavlarının aksine, Seri 7 sınavı, SEC düzenlemelerini ve bazı temel matematiği ezberlemeyi içerir. Sınavı geçmek için% 72 puan gereklidir ve geçme oranı% 70’in üzerindedir.

Seri 7 lisansını tam olarak almak için adayların:

• FINRA üyesi bir firma veya başka bir geçerli özdenetim kuruluşu (SRO) üye firma ile ilişkili olmalı ve bu firma tarafından desteklenmelidir
• FINRA’ya kaydolun
• SIE Sınavını Geçin
• FINRA Kuralı 1220 (b) (2) kapsamında uygunluğa uyun

Anahtar Farklılıklar

Series 7 lisansı ve CFA sertifikası genellikle finans endüstrisindeki farklı kariyerler için alınır. Seri 7 lisanslı temsilciler, genellikle bir borsacı veya işlem tabanlı finansal danışman olarak finansal piyasa satışlarında çalışma eğilimindedir. Herhangi bir finansal pozisyonda hisse senedi, tahvil, yatırım fonu, opsiyon, doğrudan katılım programları ve değişken sözleşmeler talep etmek, satın almak ve satmak için Seri 7’nin gerekli olduğunu unutmayın. Bir temsilci FINRA tescilli bir kuruluşta iki yıl çalışmazsa Seri 7 lisansının süresi dolabilir.

Bazı Series 7 lisanslı yatırım danışmanları aynı zamanda bir CFA sözleşmesine sahip olsa da, CFA gerektiren çoğu kariyer için Series 7 lisansı gerekmez. Seri 7’den farklı olarak, CFA sertifikasının süresi dolmaz. Bu nedenle, kariyeriniz boyunca kişisel becerilerinizin pazarlanmasında kullanılabilecek bir sertifikadır. CFA tüzüğü ve CFA Enstitüsü üyeliği ile, charter sahipleri sürekli eğitim kursları yoluyla eğitimlerini yıllık olarak ilerletme fırsatına sahip olurlar. Genel olarak, CFA, sorumluluk ve yönetim yetkisi için daha geniş bir serbestliğe sahip, daha yüksek maaşlı bir iş için iyi bir segment olabilir.

Müfredat ve zorluk açısından Series 7 ile CFA arasında büyük bir fark var. Seri 7 lisansı, hem SIE sınavı hem de Seri 7 sınavı yoluyla temel menkul kıymet piyasası terminolojisini, ürünlerini ve iş işlevlerini kapsar. CFA müfredatı çok daha nicel ve teoriktir ve nicel analiz, menkul kıymet değerlemesi, ekonomi, finansal raporlama, muhasebe ve daha fazlasını kapsar.